Zakończenie subskrypcji obligacji serii A emitowanych przez spółkę zależną

Raport ESPI 29/2012

Zarząd PRAGMA INKASO SA podaje do publicznej wiadomości następujące informacje związane z zakończeniem subskrypcji obligacji na okaziciela serii A wyemitowanych przez spółkę zależną Emitenta, tj. Pragma Inwestycje Sp. z o.o.

Pragma Inwestycje wyemitowała 10 000 (dziesięć tysięcy) sztuk dwuletnich obligacji serii A o nominale 1.000 zł każda.  Złożono zapisy na wszystkie wyemitowane obligacje. Zapisy zostały złożone przez 96 podmiotów. Obligacje zostaną wprowadzone na rynek Catalyst.

Obligacje oprocentowane są w zmiennej wysokości ustalonej w oparciu o stopę procentową WIBOR 6M ustalaną dla każdego okresu odsetkowego, powiększoną o marżę w wysokości 5%.

Obligacje są zabezpieczone:

a)      Zastawem na portfelu (zbiorze) wierzytelności o wartości 130 % wartości emisji obligacji, gdzie w skład zbioru wchodzą wierzytelności z:

– rachunku bankowego prowadzonego dla Pragma Inwestycje Sp. z o.o.

– z tytułu udzielonych przez ww. spółkę pożyczek z zastrzeżeniem, że pożyczki te muszą być zabezpieczone poprzez hipotekę lub przewłaszczenie na zabezpieczenie lub zastaw rejestrowy na aktywach, których wartość wyliczona wg wzoru „0,7 x wycena nieruchomości + 0,5 x wycena innych aktywów” będzie nie niższa niż wartość udzielonej pożyczki; dodatkowo pożyczki te muszą mieć dodatkowo pozytywny rating ze strony Pragma Inkaso;

b)      poręczeniem udzielonym przez Pragma Inkaso do 130 % wartości emisji.

Poręczenie PRAGMA INKASO SA zostaje udzielone odpłatnie, wynagrodzenie z tego tytułu nie odbiega od wysokości wynagrodzeń za tego typu usługi występujących na rynku usług finansowych.   PRAGMA INKASO SA jako właściciel 100% udziałów w kapitale Emitenta będzie partycypować w 100% wyników osiąganych przez Pragma Inwestycje Sp. z o.o.  

W ocenie Zarządu PRAGMA INKASO SA poręczenie nie generuje istotnych ryzyk dla Emitenta ponieważ:

– PRAGMA INKASO S.A. w ramach procedury ratingu zatwierdza transakcje jakie są zawierane przez Pragma Inwestycje Sp. z o.o.; w szczególności weryfikowana jest zdolność do spłaty zadłużenia podmiotów dłużnych oraz wartość zbywcza przedmiotów zabezpieczenia i ich zbywalność,

– wierzytelności Pragma Inwestycje Sp. z o.o. objęte zastawem rejestrowym są wysokiej jakości, ponieważ każdorazowo są zabezpieczone rzeczowo w sposób pozwalający na pełne zaspokojenie roszczeń Pragma Inwestycje Sp. z o.o. nawet przy wymuszonej sprzedaży aktywów stanowiących przedmiot zabezpieczenia,

– w przypadku zrealizowania przez PRAGMA INKASO S.A. poręczenia i spłaty zobowiązań wobec obligatariuszy w imieniu Pragma Inwestycje Sp. z o.o., PRAGMA INKASO SA przejmie zastaw rejestrowy na w/w portfelu wierzytelności i będzie mogła z niego zaspokoić roszczenie regresowe wobec  Pragma Inwestycje Sp. z o.o.

Podstawa prawna:  art. 56 ust. 1 pkt 1 – informacje poufne.